Bayn Europe AB förvärvar Pändy Foods AB

Bayn Europe AB förvärvas Pändy Foods AB och fusionerar verksamheterna för
att
bygga en ledande Food Tech koncern.

Bayn Europe AB (”Bayn”) och Pändy
Foods AB (”Pändy”) har ingått ett Letter of
Intent om att Bayn skall förvärva
Pändy med intentionen att skapa en
snabbväxande och stark internationell Food
Tech koncern. Tillsammans har bolagen
en unik marknadsposition inom teknologi
och utveckling av råvaror och produktion
för att skapa nästa generations
sockerreducerade- och hälsosamma
livsmedelsprodukter. Bayns ägarandel kommer
att utgöra cirka 51 % av det
kombinerade värdet av koncernen. Förvärvet kommer
att finansieras främst genom
utgivning av nya aktier.

Pändy är ett ungt och
innovativt produktions-teknologibolag som producerar,
säljer och marknadsför
produkter under det egna varumärket Pändy. Under 2019
omsatte bolaget ca 11.6
MSEK och förväntas ha en kraftig tillväxt under 2020. I
december på
Fitnessfestivalen genomfördes en succé-lansering av den nya
varumärkesprofilen
”Everyday Snack, Monday To Sunday” där flera av de produkter
som Bayn och Pändy
tagit fram stod i fokus.

Pändy har ett erfaret produkt-innovationsteam och hög
kunskap inom
produktionsteknik och produktanpassning samt en historik om att
snabbt etablera
innovativa produkter på flera marknader. Bayn har samtidigt en
unik kompetens
inom sötning med växtbaserade ingredienser och en stark
råvaruteknologi.

Tillsammans kompletterar företagen varandra väl med en utökad
teknologihöjd och
förstärkt position som råvaru- och produktleverantör. Genom
att täcka hela
värdekedjan i FMCG kommer gruppen fokusera på effektiva
helhetstester och
lansering av nya innovationer samt ha de nödvändiga
förutsättningar som krävs
för att snabbt etablera nya råvaror och produkter på
marknaden.

Genom att gruppen kommer att vara aktivt inom flera vertikaler av
värdekedjan
ökar även riskspridningen och skapar gynnsamma förutsättningar för
ytterligare
förvärv. I fusionen finns även flera synergieffekter genom
konsolidering och som
bidrar till en effektivare organisation och goda
förutsättningar för ökad
tillväxt och lönsamhet.

Vi ser en mycket spännande
affärsmöjlighet i att Bayn förvärvar oss och den Food
Tech Koncern som vi
tillsammans ska bygga. Utvecklingen i marknaden är snabb och
vi blir idag
kontinuerligt kontaktade av stora aktörer som vill samarbeta med
oss och köpa
den teknologi och produktion med den produktportfölj som vi
tillhandahåller.
Tillsammans med teamet på Bayn ser vi goda möjligheter att växa
betydligt
snabbare och agera på inkommande förfrågningar samt skapa en
ledande
företagsgrupp för framtidens hälsosamma livsmedel och
sockerreducerade
produkter. – Simon Petrén, VD Pändy Foods AB.
Vi har nu
samarbetat med Pändy under en tid, där vi uppmärksammat de
tydliga
synergieffekterna samt de möjligheter som vi skulle utgöra som en
enad
företagsgrupp. Bolagen kompletterar varandra mycket väl, både
organisatoriskt,
fundamentalt och visionärt. Vi ser detta som ett naturligt
nästa steg i bolagets
utveckling. Tillsammans blir vi en helhetsleverantör från
ax till limpa för
råvaror till färdig konsument-produkt. Vi är redan långt
gångna i processen
kring lansering av flera nya produkter, där Pändy framgent
blir ett föredömligt
kvitto mot andra varumärken på att produkten fungerar hela
vägen ut till
slutkonsument. – Patrik Edström, VD Bayn Europe AB.

Det är
styrelsernas bedömning att man tillsammans kommer att kunna ta
tillvara
synergierna på ett mycket effektivt sätt och skapa rätt
förutsättningar för att
bygga en marknadsledande koncern inom Food
Tech.

 Förvärvet av Pändy Foods AB är föremål för sedvanlig due
diligence-process och
villkorat av stämmobeslut i Bayn innan ett bindande avtal
träffas mellan
parterna. Processen påbörjas omgående och beräknas vara avslutad
under januari
månad. Därefter signeras ett slutligt avtal innefattande
förvärvsvillkoren och
där förvärvet planeras vara genomfört under första
kvartalet 2020.

Mer information om förvärvet och villkoren för detsamma kommer
att meddelas så
snart ett slutligt avtal är signerat.



Styrelseordförande &
VD Pändy Foods AB


Styrelseordförande och VD Bayn Europe AB (publ)

För mer
information, kontakta Patrik Edström, VD på Bayn Europe AB,
e
-mail patrik.edstrom@bayneurope.com (pe@bayn.se)

Om Bayn Europe:
Bayn är en
oberoende utvecklare inom sockerreducering och erbjuder
marknaden
kostnadseffektiva råvaruingredienser samt totallösningar för
sockerreducering.
Från naturliga råvaror skapar Bayn nya, sötade produkter med
lågt
kaloriinnehåll. Bolagets lösningar, utvecklade genom vetenskaplig
forskning, ger
innovativa, hälsosamma recept i nära samarbete med våra kunder
inom den globala
livsmedelsindustrin.

Bayn är listat på Nasdaq Stockholm,
First North, under kortnamnet BAYN.
Mangold Fondkommission AB är företagets
certified adviser. Telefon +46-8-5030
1550, e-mail CA@mangold.se
Ytterligare
information avseende bolaget finns på www.bayneurope.com

Denna information är
sådan information som Bayn Europe AB är skyldigt att
offentliggöra enligt EUs
marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades,
genom ovanstående
kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 10 januari
2020 kl
15.20 CET.